QU'EST CE QUE LE MARCHE DES CHANGES(FOREX)?

Le marché des changes ou des devises, également nommé FOREX  ou le FX est le plus grand marché financier au monde, avec un volume d'environ $2 trillions par jour. Si vous comparez cela aux $25 milliards que la bourse des valeurs de New York commerce par jour, vous pouvez facilement saisir l’importance du marché. 
Le marché du Forex correspond à l’achat simultané d'une devise et de la vente d’une autre. Les devises sont négociées par paires :
Par exemple l'Euro et le dollar américain (EUR/USD) ou la livre sterling et le Yen japonais (GBP/JPY). 
Puisque vous n'achetez rien de matériel, ce genre de commerce peut être confus. Pensez qu’en  achetant une devise (par exemple du dollar américain) vous achetez en fait une part dans l'économie du pays de cette devise (dans notre exemple les Etats Unis), car le prix de la devise est une réflexion directe de ce que le marché pense sur la santé actuelle et future de l'économie de ce pays.

En général, le taux de change d'une devise contre une autre est une réflexion de l'état de l'économie de ce pays, comparé à l'état de l'économie de l’autre pays (dans le cas de l’EUR/USD, nous parlons de l’état de l’économie européenne face à l’américaine).

À la différence des autres marchés financiers comme la bourse de Paris ou de Tokyo, le marché des changes n’est installé dans aucun bâtiment. Le marché des devises est considéré comme un  marché 'interbancaire ', car toutes les négociations sont traitées électroniquement, entre les banques, et ceci sans interruptions 24H/24.

Jusqu'à la fin des années 90, seulement les "très gros" pouvaient commercer sur ce marché. La condition initiale était que vous pouviez commencer à trader  seulement si vous aviez environ dix à cinquante millions de Dollar !

Le forex a été à l'origine prévu pour être employé par les banquiers et les grands établissements financier - et pas par nous les "petits comptes". Cependant, en raison de la démocratisation d’Internet, les sociétés de commerce en ligne du Forex (les brokers en ligne) peuvent maintenant offrir des comptes accessibles aux petits investisseurs et spéculateurs comme nous.

Pour commencer il vous faudra un ordinateur raccordé à un accès internet rapide (style ADSL ou câble) et l’information que vous trouverez sur notre site forex.fr.

Qu'est ce qui est échangé sur le marché des changes ?
Simplement de l’argent.

 Qu’elles sont les devises commercées ?

Voici la liste des devises  les plus populaires avec leurs symboles :

symbole	Pays	devise
USD	Etats-Unis	Dollar
EUR	Zone Euro	Euro
JPY	Japon	Yen
GBP	Grande-Bretagne	Pound
CHF	Suisse	Franc Suisse
CAD	Canada	Dollar
AUD	Australie	Dollar
NZD	Nouvelle Zélande	dollar

Les symboles monétaires du forex sont toujours composés de trois lettres, les deux premières lettres identifient le nom du pays et la troisième lettre identifie le nom de la devise de ce pays.

Le dollar est encore la devise la plus commercée, le dollar est impliqué dans 89% de toutes les transactions. La part de l’Euro est en seconde place avec 37%, alors que le Yen est à 20%.

Qu’elles sont les horaires du Forex ?

Contrairement à la bourse le marché des changes est ouvert en continu du dimanche soir 22h GMT (minuit à Paris) au vendredi soir 21h30 GMT (23h30 à Paris)
À tout moment, quelque part dans le monde un centre financier sera ouvert pour négocier des devises. Certains même accepterons de trader le Week-end cela vous en coutera un peu plus uniquement.
Pourquoi  négocier des devises étrangères ?
 Il y a beaucoup d'avantages à spéculer sur les devises. Voici justes quelques raisons pour lesquelles tant de personnes choisissent ce marché :

- Aucunes commissions.
En effet de tout les marche le forex est celui qui coute le moins, il n’y pas de frais sur les transactions effectuées. Les brokers en ligne se rétribuent uniquement sur le spread (l’écart entre le prix de la vente et d’achat).

-Possibilité de spéculer 24h/24 5/7jours.
Ce qui permet aux particuliers de trader le soir ou la nuit en dehors  des heures de travail.

-L’effet de levier.
Vous pouvez obtenir généralement chez les brokers en ligne un levier pouvant aller jusqu'à 400 ce qui permet de prendre des positions plus importantes que le capital investit.
Attention : L’effet de levier doit être utilise avec très grande prudence car si il peut décupler les gains il peut aussi vous faire perdre énormément en cas de mauvaise fluctuation du marché ...-Personne ne peut acculer le marché. Le marché des changes est si énorme et a tant de participants qu'aucun groupe financier ou entité (banque centrale) ne peut ordonner le prix du marché .Dans le marché des change sil n’y a pas d’OPA.

-Apprentissage sans risques.
La plupart des traders en ligne vous proposent des comptes  démo gratuits ou vous pouvez vous entrainer et essayer vos techniques sans avoir à investir de l’argent réel. Cela permet une initiation sans frais et sans risques.

AVOIR UN CAPITAL SUFFISANT POUR TRADER

Une des principales erreurs que les tradeurs peuvent faire est de s’essayer au forex sans avoir suffisamment de capital.
Le tradeur qui a un capital limité sera toujours soucieux de réduire au minimum les pertes et cela bien avant d’arriver a un point réaliste c'est-à-dire qu’il sera fréquemment sorti du jeu du marché bien avant de pouvoir s’être assuré du succès de tel ou tel modèle ou méthode.

EFFET DE LEVIER

L’effet de levier dans le Forex - leverage en anglais - est très différent de celui des autres types de trading ou d'investissement. 
Quand vous utilisez l’effet de levier, vous empruntez sur la marge pour augmenter la dimension de votre trade au delà de vos fonds disponibles en compte.
Dans les trades boursiers, vous pouvez faire levier sur votre compte pour le double de la valeur de votre achat. Cependant, dans le Forex, vous jouez, le plus souvent, avec dix à quatre cents fois votre mise. Dans  le Forex, un broker peut vous offrir cette amplification extrêmement haute parce que le marché est si liquide qu’il n’y a presque jamais lieu de s'inquiéter que vous leur deviez de l’argent si le marché tourne mal.

Les directives d'appel de marge de nombreux brokers ont été conçues pour dégager un appel de marge sur votre compte bien avant qu’une possibilité d'équilibre négatif se produise.

Cependant, avec certains brokers, si le marché se déplace contre votre position trop rapidement, vous pouvez encourir une perte totale de vos fonds et même un solde négatif. Par conséquent il est recommandé de vérifier les directives d'appel de marge de votre broker pour savoir si cela pourrait vous arriver. (c’est quand même assez rare)

Beaucoup de brokers offrent des possibilités d'effet de levier. Avec par exemple un levier de 50:1, vous pouvez faire une transaction valant cinquante fois ce que vous avez en compte.
Ainsi si vous avez mille dollars en compte, vous pouvez faire une transaction de cinquante mille dollars. Si cela vous semble extrême, rappelez-vous juste que certains brokers offrent des leviers de pas moins de 400:1 !
Il est important que vous fassiez attention avec l’effet de levier. Un levier plus grand peut sembler attractif, mais c'est un risque énorme pour vos fonds. Une position trop grande peut mener à des pertes avant que votre trade n'ait une chance de se déplacer en votre faveur.

Il faut observer une grande discipline dans la gestion de votre capital pour éviter les mauvaises surprises. Il est recommandé de ne jamais avoir une position qui emploie plus de dix pour cent de votre balance de marge disponible. Ceci vous donnera une certaine marge pour vous protéger contre les fluctuations sur le marché. Après tout, vous investissez dans les Forex pour faire de l'argent, non pour le perdre.

Si vous avez des doutes concernant les directives d'appel de marge et comment contrôler vos commerces de marge assurez-vous de parler à vos courtiers et de leur poser toutes vos questions avant de mettre votre argent en danger.

GERER LE FOREIGN EXCHANGE RISK

L'un des principaux objectifs du trader du marché des devises est de gérer le foreign exchange risk, autrement appelé risque de change. Le risque de change est le risque d'encourir des pertes dues à un changement adverse des taux de change.

STRATEGIES DE PLACEMENTS - ANALYSE TECHNIQUE ET ANALYSE FONDAMENTALE

Les deux stratégies fondamentales de l'investissement dans le FOREX sont l’analyse technique et l’analyse fondamentale.
La plupart des petits et moyens investisseurs sur les marchés financiers emploient l'analyse technique. Cette technique est basée sur le postulat que toutes les informations sur les fluctuations futures du marché et d'une devise particulière se trouvent dans la chaîne des prix. C'est-à-dire que tous les facteurs qui ont un effet sur les prix ont déjà été pris en compte et sont ainsi reflétés dans les prix. Dès lors, ce que ce type d'investisseur fait essentiellement est de baser ses investissements sur trois suppositions fondamentales. Celles-ci sont :

- Les mouvements du marché intègrent tous les facteurs.
- Le mouvement des prix est réfléchi et directement attaché à ces événements.
- L'histoire se répète.

Quelqu'un qui utilise l'analyse technique regarde les prix les plus élevés et les plus bas d'une devise, les prix de l'ouverture et de la fermeture, et le volume de transactions. Cet investisseur n'essaye pas de surpasser en finesse le marché, ni ne prévoit des tendances principales à long terme, mais regarde simplement ce qui est arrivé à cette devise dans le passé récent, et prévoit que les petites fluctuations continueront généralement juste comme elles l’ont fait avant.

L’analyse fondamentale prend en considération la situation actuelle dans le pays de la devise, y compris des facteurs tels que son économie, sa situation politique, et d'autres rumeurs y relatives.
En termes de chiffres, l'économie d'un pays dépend d'un certain nombre de mesures quantifiables telles que son taux central d'intérêt bancaire, le niveau national du chômage, la politique fiscale et le taux d'inflation.
Un investisseur peut également prévoir que les occurrences moins quantifiables, telles que le malaise ou la transition politique auront également un effet sur le marché. Avant de baser toutes les prévisions sur ces seuls facteurs, il est cependant important de se rappeler que les tradeurs doivent également garder à l'esprit les espérances et les anticipations des participants du marché. Comme pour n'importe quel marché boursier, la valeur d'une devise est basée en grande partie sur des perceptions et des anticipations à son sujet, et non seulement sur sa réalité.

BIEN PLACER VOS ORDRES

Quand vous vous placez vos ordres avec votre broker, il est extrêmement important que vous sachiez les passer convenablement. Les commandes doivent être passées selon votre façon de trader- c.-à-d., selon votre intention d'accéder au marché et d’en sortir. Des ordres donnés avec inexactitude peuvent biaiser vos points d'entrée et de sortie. Dans cet article, nous évoquerons les types d'ordre de forex les plus communs.
Types d'ordres :
Market Order ou ordre au marché
Ceci est le type le plus commun d'ordre. Un ordre au marché est employé quand vous voulez exécuter un ordre immédiatement, au prix du marché, qui est l'offre affichée ou le prix demandé sur votre écran. Vous pouvez employer l'ordre de Bourse pour écrire une nouvelle position (achat ou vente) ou pour sortir d’une position existante (achat ou vente). 
Stop Order ou L'ordre stop
Un ordre stop est un ordre qui devient un ordre au marché seulement une fois qu’un prix indiqué est atteint. Il peut être employé pour écrire une nouvelle position ou pour sortir d’une position existante. Un ordre buy-stop comme son nom l’indique  est une instruction d'acheter des devises au prix du marché, une fois que le marché atteint votre prix indiqué ou maximal, qui est plus haut que le prix du marché courant. Un ordre de Sell-stop est une instruction de vendre les devises au prix du marché une fois que le marché atteint votre prix indiqué ou minimal, qui est inférieur au prix du marché courant.
les ordres stop sont généralement employés quand vous utilisez  la technique de breakout point .
Par exemple. Supposez que le rapport usd/chf arrive à un niveau de résistance et que, selon votre analyse, vous pensez que s'il se casse au-dessus de ce niveau de résistance, il continuera à monter. Pour mettre en pratique vos conclusions, vous pouvez passer un ordre buy-stop, à quelques pips au-dessus du niveau de résistance, de sorte que vous puissiez profiter d’un éventuel « upside breakout ». Si, plus tard, le prix atteint ou surpasse votre prix indiqué, ceci ouvrira votre position longue.
Un ordre stop d'entrée ou entry stop order peut également être employé si vous voulez tabler sur un « downside breakout ». Vous pouvez alors passer un ordre de stop-sell  quelques pips en-dessous du niveau de résistance, de sorte que, quand le prix atteint votre prix indiqué ou un niveau inférieur, votre position courte soit ouverte.
Les ordres stop sont employés pour limiter vos pertes. 
Chacun a des pertes de temps en temps
, mais ce qui affecte vraiment le résultat final est l’importance de vos pertes. Avant de passer un ordre, vous devriez déjà avoir une idée du moment où vous allez sortir votre position si le marche se mettrait à tourner dans le sens  contraire à vos espérances. Une des manières les plus efficaces de limiter vos pertes est de passer un ordre stop prédéterminé, désigné généralement sous le nom d'un « stop-loss ».
Si vous avez une longue position, par exemple l'USD/CHF, vous souhaiterez que la valeur de la parité augmente. Afin d'éviter la possibilité de pertes non contrôlées, vous pouvez placer un ordre stop-sell  à un  prix déterminé, de sorte que votre position soit automatiquement fermée quand ce prix est atteint.

Dans une position short on aura un ordre stop-sell en place.

Des ordres stop peuvent être employés pour protéger des bénéfices.

Une fois que vos transactions  deviennent profitables, vous pouvez décaler votre ordre stop-loss  afin de protéger une partie de votre bénéfice. Pour une longue position devenue très profitable, vous pouvez déplacer l’ordre stop-sell  vers la zone de bénéfice, pour éviter de subir une perte au cas où votre transaction n'atteindrait pas l’objectif de bénéfice fixé, et que le marché se retourne contre votre opération. De même, pour une position courte devenue très profitable, vous pouvez déplacer l’ordre stop-buy  vers  la zone de bénéfice afin de protéger votre gain.

L'ordre limit orderL'ordre – limit order- est passé quand vous êtes seulement disposé à prendre une nouvelle position ou à sortir d’une position actuelle à un prix spécifique ou meilleur. L'ordre sera seulement effectif si le marché atteint ce prix, voire un prix supérieur. L’ordre – Limit buy -est l’instruction d'acheter les devises au prix du marché une fois que le marché atteint votre prix indiqué ou un prix inférieur à celui du marché courant. L’ordre – Limit sell -  est l’instruction de vendre les devises au prix du marché une fois que le marché atteint votre prix indiqué ou un prix supérieur à celui du marché courant.

Les ordres limité- limit orders- sont généralement employés pour accéder à un marché quand vous cessez d’utiliser la technique de « breakout point ».
Vous cessez d’utiliser la technique de « breakout point » quand vous ne vous attendez pas à ce que le prix d’une devise se casse avec succès après une résistance ou un niveau d’appui.
Par exemple, selon votre analyse du marché, vous pensez que le rapport USD/CHF est peu susceptible de casser avec succès après une résistance. Par conséquent, vous pensez que ce serait une bonne occasion de stopper quand le rapport USD/CHF s’approche de cette résistance. Vous pouvez alors placer des ordres de limit-sell quelques pips au-dessous de ce niveau de résistance, de sorte que votre ordre court soit satisfait quand les mouvements du marché atteignent le prix indiqué ou un prix supérieur.

A part employer  un ordre limit-order  pour approcher un niveau de résistance, vous pouvez également employer cet ordre pour une position longue près d'un niveau de soutien. Par exemple, si vous pensez qu'il y a une probabilité élevée que le déclin en cours de la paire USD/CHF fera une pause et s'inversera près d'un niveau particulier de soutien, vous saisirez l'occasion quand le rapport USD/CHF diminue et s’approche de ce niveau d’appui. Dans ce cas, vous pouvez placer un ordre de limit-buy quelques pips au-dessus de ce niveau de soutien, de sorte que votre ordre d’achat  soit satisfait quand le marché atteint le prix indiqué ou inférieur.

Les ordres  limités sont employés pour definir vos objectifs de gain.

Avant de placer une transaction, vous devriez déjà avoir une idée de votre point de sortie pour recueillir vos bénéfices si le marché suit vos projections. Un ordre limité vous permet de sortir du marché selon votre objectif prédéfini de bénéfice. Si vous achetez  une paire de devises, vous emploierez un ordre de limit-sell pour placer votre objectif de bénéfice. Si voulez une position courte, un ordre de limit-buy devrait être employé pour placer votre objectif de bénéfice. Notez que ces ordres prendront seulement en compte des prix dans la zone profitable.

Conclusion
Exécuter les ordres correctement, avoir une bonne compréhension des différents types d'ordres vous permettra d'utiliser les bons outils pour atteindre vos objectifs, de la façon dont vous voulez accéder au marché (trader ou sortir), et comment vous allez sortir du marché (bénéfice et perte). Bien qu’il en existe d’autres, les ordres de marché, STOP et les ordres LIMIT sont les plus communs. Utilisez-les en connaissance de cause parce que l'exécution inexacte des ordres peut causer des pertes.
Bien placer vos ordres

LES FACTEURS INFLUANTS DU FOREX

Facteurs influants du forex

Dimanche, 29 Juillet 2007 04:02

Il est compliqué de maitriser le marché du Forex sans savoir quels facteurs peuvent influencer la manière dont le marché évoluera à une date précise. Voici quelques exemples des divers éléments qui influent au quotidien le marché du forex dans un sens ou dans l’autre. L'influence la plus commune sur le marché quotidien est sans doute celle des facteurs économiques dans un pays donné. Un facteur qui peut vraiment faire une différence sur la façon dont une devise nationale sera performante  est le déficit actuel de l’économie du dit pays. Les hausses soudaines du déficit auront comme conséquence une chute du cours face aux autres devises tandis que lorsque le gouvernement réduit le déficit, la devise récupère et remonte sa position face aux autres monnaies.  En parallèle du  déficit budgétaire, un déficit commercial peut également affecter le taux d'échange des devises. En d’autres termes, si un pays ne fait pas au moins autant d’exportation de marchandises et de services qu'il n’en importe, un déficit advient. C'est un indicateur économique clair qui aura un impact négatif sur la valeur de la devise du pays.  L'inflation ou la récession interne fera également une différence dans la manière dont la devise d'un pays donné est évaluée. L'inflation a en particulier la capacité de dévaloriser la devise. Car lorsqu’un pays entre dans une période où l'inflation est effrénée, les attraits de la devise diminueront, celle-ci étant perçue comme moins stable.  Puisque l'inflation diminue le pouvoir d'achat intérieur d'un pays, il péjore également la capacité d'acheter des marchandises et des services d'autres pays.  Quand l'inflation est contenue et que des périodes de récession arrivent, la valeur de la devise montera de nouveau par rapport à celle d'autres pays.  Comme dans tous les domaines, la politique peut également avoir un effet sur les taux de change. Un changement dans le gouvernement ressenti négativement engendrera très rapidement une dévaluation de la devise du pays.  C’est aussi vrai quand le gouvernement en place prend des décisions perçues comme n'étant pas dans les meilleurs intérêts de la communauté internationale. De la même façon, une élection qui met au pouvoir des personnes considérées comme favorables à la communauté internationale, peut très rapidement faire monter la valeur de la devise de ce pays, au moins aussi longtemps que ces agents gouvernementaux maintiennent leur statut favorable. Le principe de base est que les quelques facteurs qui influent sur le commerce et l'image financière globale d'un pays feront une différence énorme sur le prix que sont prêts à payer les acheteurs de la devise d’un pays un jour donné.  Quelques facteurs peuvent avoir comme conséquence des évolutions purement provisoires, ascendantes ou à la baisse, alors que d'autres auront des effets à plus long terme. Une chose est sûre : le marché du Forex n’est jamais ennuyeux ! Vous pouvez employer les informations sur les forex commerciaux décrites ci-dessus pour optimiser vos chances de gains quand vous tradez.  Et n’oubliez jamais que le Forex implique un risque substantiel de perte et ne convient pas à tous les investisseurs.